为解决化肥企业存在的困难，落实中央和国务院关于增加农业投入，加快化肥工业发展的指示，化工部向国务院报告，建议1998―2000年继续保留小化肥、农药免征增值税的优惠政策。1997年12月24日，财政部、 国家税务总局以内部传真电报下发了《关于对若干农业生产资料增值税问题的紧急通知》，明确了在没有新的政策规定之前，对小化肥、农药免征增值税的优惠政策1998年继续执行。